1. Bransjeoversikt
Siden starten av 2026 har det globale markedet for halvledersilisiumplater gjennomgått sin mest dyptgripende strukturelle justering på mer enn tre år. Etter den sykliske nedgangen i 2023–2024 begynte wafermarkedet en gradvis bedring i andre halvdel av 2025, og innen Q3 2026 har det gått inn i en ny oppadgående syklus.
Nøkkelsignal:Globale forsendelser av silisiumplater nådde 3740 millioner kvadrattommer (MSI) i Q2 2026, opp omtrent 8,2 % fra år-til-år. Kapasitetsutnyttelsen for 12-tommers (300 mm) wafere ble gjenvunnet til over 92 %, mens 8-tommers (200 mm) utnyttelse nådde 88 %.
2. En full-prisøkningssyklus
2.1 De Pris Overføring Kjede
Q2‒Q3 2026 var vitne til en enestående bølge av prisøkninger i waferindustrien:
|
Måned |
Hendelse |
Wafer størrelser |
Nøkkelpunkter |
|
mai 2026 |
Shin-Etsu og SUMCO utstedte varsel om prisøkninger |
12-tommers |
Nye langsiktige-kontraktpriser økt med 10–15 %; spotprisene steg først |
|
juni 2026 |
GlobalWafers fulgte; Kinesiske produsenter svarte |
Hovedsakelig 12-tommers, med 8-tommers følger |
Zing Semi, Lionmicro og andre innenlandske produsenter hevet prisene samtidig |
|
Sent i august 2026 |
Ny runde med 12-tommers kontrakter avsluttet |
12-tommers |
Nye kontraktspriser opp ytterligere 10%+; 6-tommer / 8-tommer fulgte etter |
2.2 Drivere Bak de Pris Øker
Denne runden med prisøkninger skiller seg markant fra tidligere sykluser:
- Sjåfør 1 - Eksplosiv AI/HPC kreve. TSMCs fortsatte utvidelse av CoWoS avansert emballasjekapasitet har ført til sterk etterspørsel etter 12-tommers silisium-mellomleggere og SOI-wafere, noe som gjør at high-end-wafere er mangelvare.
- Sjåfør 2 - Akselerert hukommelse bedring. Samsung, SK hynix og Micron kjører med full kapasitetsutnyttelse; deres kjøp av 12- tommers polerte og epitaksiale wafere vokste med mer enn 15 % fra år-til år i Q2 2026.
- Driver 3 - Vedvarende vekst i strømenheter og MEMS.Økende EV-penetrasjon kombinert med industriell automasjonsbehov har holdt 8-tommers wafer-etterspørselen motstandsdyktig. STMicroelectronics, Infineon og andre IDM-er fortsetter å kjøre sine 8-tommers linjer med høy utnyttelse.
- Sjåfør 4 - Rå materiale koste pass-gjennom. Prisene på høy-renhet polysilisium og elektroniske-gasser har steget siden slutten av 2025, noe som har presset waferprodusentenes bruttomarginer og gjort prisøkninger uunngåelige.
3. Det globale wafer-landskapet blir omformet
3.1 Japanske produsenter dominerer forsyningen
Shin-Etsu og SUMCO har til sammen omtrent 50 % av det globale markedet for silisiumwafere, med en spesielt sterk posisjon innen high-12-tommers wafere. Begge selskapene fortsatte kapasitetsøkningen i 2026. Global markedsandelsfordeling:
-
Shin-Etsu
28%
-
SUMCO
22%
-
GlobalWafers
17%
-
Siltronic
12%
-
Zing Semi
5%
3.2 Innenlandsk substitusjon Akselererer i Kina
Nøkkel Trend: Selvforsyningsgraden for kinesisk-silisiumplater øker raskt. Innenlandsk 12--waferkapasitet forventes å nå 1,5 millioner wafere/måned i 2026, med selvforsyningsgraden som stiger fra ca. 15 % i 2023 til over 25 %.
|
Produsent |
Produktposisjonering |
Siste utviklinger |
|
Zing Semi |
12-tommers polerte / epitaksiale wafere |
Fase II kapasitet på 300k wafere/måned rampet til 80%; kundekvalifisering akselererer |
|
Lionmicro |
6‒8 tommers epitaksiale wafere |
Quzhou base utvidelse fullført; 8-tommers epi-kapasitet overstiger 400k wafere/måned |
|
Zhongxin Wafer |
12-tommers polerte oblater |
Ny kapasitet ved Hangzhou fab gradvis frigitt; avkastningen fortsetter å forbedre seg |
|
Zhonghuan ledende |
8‒12 tommer |
Yixing, Jiangsu basekapasitet fortsetter å øke |
4. Tilbud-Demand Outlook: 2026H2‒2027
4.1 Kort Periode (2026H2)
- 12-tommers oblater:Kapasitetsutnyttelsen og prisene vil fortsette å stige. Etterspørselstrekket fra AI-brikker er fortsatt i de tidlige stadiene; Etter hvert som CoWoS-kapasiteten dobles, vil økningen til etterspørselen etter 12-tommers wafer bli tydeligere i fjerde kvartal.
- 8-tommers oblater: Etterspørselen fra bil--kvalitet og industri-kvalitet forblir stabil, men styrken til gjenoppretting av forbrukerelektronikk trenger fortsatt observasjon.
- 6-tommer og under:Den samlede etterspørselen er flat, påvirket av substitusjonseffekten av tredje-generasjons halvledere (SiC/GaN) og divergerende etterspørsel etter tradisjonelle kraftenheter.
4.2 Medium Periode (2027 Outlook)
Prognose for flere meglerhus (CITIC, Huatai, Tianfeng):
Det globale markedet for silisiumwafer forventes å overstige 16 milliarder USD i 2027, med en CAGR for 2026–2028 på omtrent 8–10 %. Andelen 12-tommers wafere vil stige fra dagens 68 % til over 72 %.
4.3 Fare Faktorer til Klokke
- Geopolitisk fare: USAs eksportkontroll av halvlederutstyr til Kina fortsetter å strammes inn. Siden slutten av 2025 har restriksjoner på
- avansert-prosessutstyr har blitt utvidet ytterligere, noe som gir utfordringer for utstyrsanskaffelser for innenlandske 12-tommers wafer-linjer.
- Lagersyklus volatilitet:Nedstrøms fabrikker fortsatte å trekke ned wafer-beholdninger i Q2‒Q3 2026, men en nedgang i lagergjenoppretting er mulig hvis sluttetterspørselen ikke lever opp til forventningene.
- Valutakurs volatilitet:Med den japanske yenen fortsatt svak, nyter japanske waferprodusenter en kostnadsfordel i internasjonal konkurranse, noe som legger prispress på kinesiske produsenter.
5. Effekt og anbefalinger for SiBranch-kunder
Som en profesjonell silisiumwaferleverandør,SiBranch Microelectronicsråder kundene til å fokusere på følgende:
1. Låse i Lang-Periode Levere Tidlig
I løpet av en prisøkningssyklus anbefales kunder med jevnt forbruk å låse 6-12 måneders kontraktspriser med leverandører så snart som mulig for å unngå volatilitet i spotmarkedet.
2. Betal Oppmerksomhet til Dummy/Test Wafer Tilførsel
I en oppsyklus er høy-prime-waferkapasitet prioritert for IDM-er og store støperier. Små og mellomstore-emballasje-/testhus kan utnytte kostnadsfordelene ved kvalitetstestwafere og gjenvunnede wafere; SiBranch kan tilby komplette alternative løsninger.
3. Plan Diversifisert Produkt Linjer
Utover standardwafere, øker også etterspørselen etter differensierte produkter som SOI-wafere, termiske oksid-wafere og metall-belagte wafere. Kunder anbefales å planlegge diversifiserte produktporteføljer på forhånd.
|
SiBranch kjerneprodukter
|
Nye vekstkategorier
|
6. Konklusjon
Markedet for silisiumwafere i 2026 går fra «overforsyning» til «strukturell mangel». AI-drevet høy-etterspørsel vil være kjernemotoren for industrivekst i løpet av de neste 2–3 årene, mens på bakgrunn av geopolitisk konkurranse går oppbyggingen av-selvforsyning- i Kinas silisiumwaferindustri inn i en kritisk fase.
For hver deltaker i forsyningskjeden vil nøklene til å vinne være å forstå rytmen i denne syklusen, sikre ressurser på forsyningssiden- på forhånd og forfølge muligheter i differensierte produkter.
